Telefónica ha cerrado una recompra de bonos híbridos por 1.537,5 millones de euros, equivalente al 68,33% del volumen máximo de su oferta de repesca, que se elevaba a 2.250 millones de euros y fue anunciada el pasado 12 de enero, según ha comunicado la operadora a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).
La compañía lanzó invitaciones independientes de recompra en efectivo a los titulares de los bonos con vencimiento en 2026, con un importe nominal de 1.000 millones de euros, de los bonos con vencimiento en 2027, por 500 millones de euros, y de los bonos con vencimiento en 2028, por 750 millones de euros.
Como resultado del proceso, se han aceptado ofertas por 885 millones de euros de los bonos con vencimiento en 2026, el 88,5% del total emitido, y por 652,5 millones de euros de los bonos con vencimiento en 2028, el 87% del saldo nominal, mientras que la empresa ha decidido no recomprar títulos correspondientes a la emisión con vencimiento en 2027.
La liquidación de las operaciones está prevista para el 22 de enero y, una vez se produzca y se cancelen los títulos adquiridos, “más del 75% del importe nominal inicial agregado de cada uno de los bonos 2026 y los bonos 2028 habrán sido adquiridos y cancelados por el emisor”.
“Conforme a los términos y condiciones de cada uno de los bonos 2026 y los bonos 2028, el oferente tiene la intención de ejercitar la opción de amortizar anticipadamente (tras realizar la oportuna comunicación) todos los bonos 2026 y los bonos 2028 que queden en circulación (...) por su importe nominal más los intereses devengados hasta, y excluyendo, la fecha de amortización anticipada correspondiente de los bonos 2026 y/o los bonos 2028”, ha señalado la empresa.
Tras esta operación, permanecen en circulación 115 millones de euros de la emisión con vencimiento en 2026 y 97,5 millones de euros de la correspondiente a 2028.
El precio a abonar por cada 100.000 euros de valor nominal de los bonos de 2026 será de 100.550 euros, mientras que para los bonos con vencimiento en 2028 se pagarán 109.307 euros por cada 100.000 euros de importe nominal.
Tal y como detalló la compañía la semana anterior, el objetivo de esta operación de recompra es gestionar “de forma proactiva” la base de capital híbrido de Telefónica Europe.