El conglomerado brasileño JBS, considerada la mayor procesadora de carne a nivel mundial, ha presentado al consejo de administración de su participada estadounidense Pilgrim's Pride Corporation (PPC), donde ya ostenta el 82% del capital, una propuesta no vinculante para hacerse con el paquete accionarial que aún no controla mediante un canje de títulos. Tras la operación, la compañía dejaría de cotizar en el índice tecnológico Nasdaq.
La oferta remitida por JBS contempla una ecuación de canje fija de 2,086 acciones ordinarias propias de Clase A por cada acción ordinaria de PPC, calculada tomando como referencia los precios de cierre del martes. Con esta fórmula, la participación que pretende adquirir el grupo brasileño se valoraría en torno a 1.200 millones de dólares (1.036 millones de euros).
La multinacional sostiene que la integración total de Pilgrim's Pride generará ventajas relevantes para los actuales accionistas de PPC, al permitirles mantener su exposición al negocio mediante títulos de JBS dentro de una plataforma cárnica global, además de facilitar una estructura corporativa más sencilla, con menores costes, una política de asignación de capital más flexible y eficiente y un mayor nivel de liquidez en las acciones ordinarias Clase A de JBS.
En un comunicado, la compañía ha detallado que la operación propuesta deberá recibir el visto bueno de un comité especial formado por consejeros independientes y sin conflictos de interés, que previsiblemente será nombrado por el consejo de administración de PPC y contará con el apoyo de asesores legales y financieros externos.
Asimismo, JBS prevé que será necesaria la aprobación de la mayoría de los votos correspondientes a las acciones ordinarias de PPC que no están en manos de JBS ni de sus filiales, además de cumplir con las condiciones habituales de cierre de este tipo de transacciones. La brasileña ha puntualizado que no será preciso someter la oferta a la aprobación de sus propios accionistas.
Una vez completada la operación, las acciones ordinarias de PPC dejarán de negociarse en el Nasdaq y serán excluidas del registro.
"Creemos que esta propuesta ofrece a los accionistas de PPC la oportunidad de seguir participando en el futuro desempeño de la compañía mediante la adquisición de acciones de JBS, con acceso a un negocio global más grande y diversificado", ha comentado Jeremiah O'Callaghan, presidente del consejo de administración de JBS.