La titular de Finances de Suïssa, Karin Keller-Sutter, ha mostrat el seu rebuig a la decisió de la Comissió d'Afers Econòmics i Tributaris del Consell dels Estats —la Cambra Alta suïssa—, que ha votat en contra de la línia marcada pel Govern en el projecte de reforma de la Llei Bancària i de l'Ordre de Adequació de Capital, encara en fase de debat parlamentari.
El pla de l'Executiu pretén que les entitats considerades d'importància sistèmica al país respalden amb el 100% del seu capital CET1 —el de major qualitat— les participacions en les seves filials a l'estranger, amb l'objectiu de reforçar la seva resistència davant possibles pertorbacions i evitar episodis similars al col·lapse de Credit Suisse el 2023.
UBS, el major banc suís, ha manifestat reiteradament la seva oposició a aquest endureixement normatiu, al·legant que suposaria una pèrdua de competitivitat davant d'altres grans bancs internacionals i un llast per a l'economia helvètica.
Front al plantejament del Govern, la majoria de la Comissió ha recolzat una moció que rebaixa el llistó al 50% de CET1, permetent que la resta de les exigències es cobreixin mitjançant bons contingentment convertibles ('CoCos'), la qual cosa representa una relaxació substancial respecte al disseny original del Consell Federal.
"La proposta del Consell Federal estipula que els bancs d'importància sistèmica establerts a Suïssa han de cobrir totes les seves participacions en filials estrangeres amb capital de nivell 1 comú (CET1). No obstant això, des de la perspectiva de la (Comissió), això limita greument la competitivitat d'UBS i, en conseqüència, perjudica l'economia", reza el comunicat emès després de la votació.
Seguint els arguments defensats per UBS, l'òrgan parlamentari va instar a l'Executiu, amb set vots a favor, quatre en contra i dues abstencions, "a abandonar completament la regulació legal de la suficiència de capital per a les inversions estrangeres i deixar aquesta responsabilitat en mans del Consell Federal, com ocorre actualment, mitjançant ordres".
"En general, la majoria del comitè considera que la solució proposada estableix regulacions molt estrictes, alineades amb els estàndards internacionals i comparables a les de la Unió Europea i el Regne Unit. Considera que la seva solució és adequada per al mercat i viable, i que permet a UBS mantenir la seva competitivitat", reza el document publicat.
La ministra d'Hisenda ha defensat davant la premsa que "és una solució que afavoreix al banc i perjudica als contribuents", per afegir a continuació que, al seu parer, el plantejament de la Comissió no aconsegueix reforçar de forma efectiva la solidesa d'UBS.
UBS considera insuficient la rebaixa proposada
UBS ha agraït a la Comissió que explori vies alternatives davant les "propostes extremes" del Govern en matèria de regulació bancària, tot i que ha advertit que fins i tot l'escenari de reduir les exigències al 50% implicaria un "augment significatiu dels costos" per a l'entitat.
"Juntament amb un ampli conjunt d'altres mesures regulatòries, aquestes recomanacions incrementarien encara més els costos de finançament per al centre financer i l'economia suïssa en un context internacional en què altres importants centres financers estan simplificant i racionalitzant els seus marcs reguladors per als bancs", ha esgrimit UBS en una nota.
Al mateix temps, el banc ha reclamat que els canvis normatius "estiguin alineats amb els estàndards internacionals, siguin proporcionals i abordin les causes profundes de la crisi de Credit Suisse".
Segons els seus càlculs, el compliment íntegre del projecte original suposaria un impacte de 22.000 milions de dòlars (18.788 milions d'euros) en el seu ràtio de capital, mentre que amb la flexibilització recolzada per la Comissió l'efecte es reduiria a 13.000 milions de dòlars (11.200 milions d'euros), una part dels quals podria cobrir-se mitjançant l'emissió de bons 'CoCo'.