BBVA ha completado la colocación en los mercados de 2.050 millones de dólares, equivalentes a unos 1.952 millones de euros al cambio actual, mediante un bono sénior no preferente dividido en tres tramos: dos a tipo fijo, con vencimientos a 3 y 10 años, y un tercero a tipo flotante a 3 años, según ha comunicado la entidad financiera. La demanda de los inversores ha llegado a multiplicar casi por cinco el importe finalmente ofrecido.
En el primer tramo a tipo fijo, con vencimiento en 2029, el banco ha adjudicado 750 millones de dólares, unos 714 millones de euros.
El segundo tramo, también con vencimiento en 2029 pero referenciado a un tipo de interés variable ligado al índice SOFR, ha alcanzado 300 millones de dólares, cerca de 286 millones de euros.
El tercer tramo, con un plazo de 10 años y cupón fijo, se ha cerrado por un importe de 1.000 millones de dólares, alrededor de 952 millones de euros.
Los tramos emitidos a tipo fijo han registrado un rendimiento medio situado 27 puntos básicos por debajo del nivel inicial de salida al mercado. La colocación ha sido liderada por el propio BBVA y ha contado además con la participación de Crédit Agricole CIB, HSBC, JP Morgan, Mizuho y UBS como entidades colocadoras.
Esta emisión se enmarca en el adelanto del plan de financiación del Grupo BBVA para 2027 y persigue reforzar el colchón de pasivos elegibles de la entidad con el fin de atender el requerimiento MREL.
Décima colocación de deuda en lo que va de año
Con esta nueva operación, el grupo bancario suma ya su décima emisión de deuda en el ejercicio actual.
El programa de emisiones comenzó en enero con la colocación de 2.000 millones de euros en una emisión sénior no preferente (SNP) de doble tramo, la mayor en euros de la entidad en los últimos veinte años.
En febrero, el banco acudió de nuevo al mercado con 2.500 millones de dólares, unos 2.381 millones de euros, en deuda sénior no preferente, la cifra más elevada de su historia en esta divisa.
Posteriormente, en abril, la entidad captó 2.250 millones de dólares, alrededor de 2.143 millones de euros, mediante una emisión de doble tramo que combinó 1.250 millones de dólares, 1.190 millones de euros, en formato SNP y 1.000 millones de dólares, 952 millones de euros, en instrumentos de capital Additional Tier 1 (AT1).
En junio, BBVA realizó dos operaciones adicionales: una emisión verde sénior no preferente por 1.250 millones de euros y otra de cédulas hipotecarias de doble tramo por 2.250 millones de euros, la primera de este tipo desde 2023.
En agosto, el banco mantuvo su actividad en el mercado de capitales con la colocación de 2.300 millones de dólares, unos 2.190 millones de euros, estructurados en tres tramos.
Ya en septiembre, la entidad emitió 1.250 millones de euros en un bono verde sénior preferente y 600 millones de libras esterlinas, cerca de 719 millones de euros, en un bono sénior no preferente.
Por último, el pasado 3 de noviembre, el grupo cerró una emisión de 390 millones de francos suizos, en torno a 417 millones de euros, mediante un bono verde sénior preferente articulado en dos tramos.